자본시장법 핵심 용어 정리

금융투자업은 이익을 얻을 목적으로 계속적·반복적으로 행하는 6개 업(투자매매업, 투자중개업, 집합투자업, 투자자문업, 투자일임업, 신탁업)을 말합니다. 금융투자상품은 이익을 얻거나 손실을 회피할 목적으로 지급한 금전 등의 총액(A)이 회수한 금전 등의 총액(B)을 초과하게 될 위험, 즉 A>B의 '투자성'이 있는 것을 말합니다.

집합투자는 2인 이상의 투자자로부터 모은 금전 등을 투자자로부터 일상적인 운용지시를 받지 않으면서 재산적 가치가 있는 투자대상자산을 취득·처분, 그 밖의 방법으로 운용하고 그 결과를 투자자에게 배분하여 귀속시키는 것입니다. 모집은 50인 이상에게 새로 발행되는 증권의 취득 청약을 권유하는 것, 매출은 50인 이상에게 이미 발행된 증권의 매도·매수 청약을 권유하는 것, 사모는 모집에 해당하지 않는 것을 말합니다.

전문투자자는 금융투자상품에 관한 전문성, 소유자산규모 등에 비추어 위험감수 능력이 있는 투자자(국가, 한국은행, 금융기관, 주권상장법인 등)입니다. 집합투자기구는 집합투자를 수행하기 위한 기구로 투자신탁, 투자회사, 투자유한회사, 투자합자회사, 투자유한책임회사, 투자합자조합, 투자익명조합 등이 있습니다.

그 외 핵심 용어로 기준가격(펀드의 총자산에서 부채를 제외한 순자산으로, 매수·환매 시 거래되는 가격), 환매(투자자가 판매회사에 상환을 청구하는 행위), 고난도금융투자상품(최대 원금손실 가능금액이 원금의 20%를 초과, 2020년 홍콩H지수 ELS 불완전판매를 계기로 도입), 선관주의 및 충실의무(고객 자금을 운용하는 회사가 고객 관점에서 업무를 처리해야 할 기본 의무)가 있습니다. 이 용어들은 실무와 면접 전반에서 반복적으로 등장하는 기본 어휘입니다.